#4580 - Vekstkapital til utleieportefølje
13% årlig rente| Risikoklasse B
Selskapet ønsker å låne totalt NOK 1 200 000 for å kjøpe og pusse opp utleieobjekter sentralt i Ålesund. Lånet fra Kameo er ikke knyttet til et spesifikt prosjekt, men skal brukes som erstatning for egenkapital i nye prosjekter som kan tilføres verdi gjennom oppussing og/eller endring av planløsning. Lånet er sikret med pant i eiendom, samt personlig kausjon tilsvarende hele lånebeløpet. Prosjekteier har erfaring fra tilsvarende prosjekter og har tidligere tilbakebetalt to lån gjennom Kameo.
Se tilbakebetalte lån her:
Lån 4381
Lån 4210
Prosjektets styrker
- Pant i eiendom
- Personlig kausjon på hele lånebeløpet
- Flere referanseprosjekter
- Tidligere tilbakebetale lån
Låneinformasjon & Investeringsvilkår
| Risikoklasse | B |
|---|---|
| Lånebeløp (NOK) | 1 200 000 |
| Transjer | 1/1 |
| Låntaker | A: Property AS |
| Lånets formål | Likviditetslån for vekst |
| Løpetid | Min 3 mnd - Maks 24 mnd |
| Sikkerhet | Pant i eiendom og personlig kausjon |
| Lån i forhold til forventet salgspris (LTV)* | 74,5% |
| Årlig rente | 13% |
| Tegningsperiode | 2024-06-05 – 2024-06-12 |
| Opsjon til forlengelse av tegningsperioden | Ja |
*LTV, lån i forhold til forventet salgspris estimeres til ca. 75% etter at alle lån er utbetalt
Investeringen skjer gjennom et lån til A:Property AS, 922 176 868, Selskapet ønsker å låne NOK 1 200 000 av en låneramme på totalt NOK 1 200 000 fra Kameos långivere.
Ytterligere informasjon om lånets investeringsvilkår
Låntaker forplikter seg til følgende vilkår i forbindelse med kapitalinnhentingen:
1. Selskapet kan ikke betale ut utbytte i lånets løpetid, med mindre det foreligger skriftlig samtykke fra Kameo.
2. Selskapet kan ikke nedbetale eksisterende eller fremtidig aksjonærgjeld i lånets løpetid, med mindre det foreligger et skriftlig samtykke fra Kameo.
| Låntaker | A: Property AS |
|---|---|
| Organisasjonsnummer | 922 176 868 |
| Lånebeløp (NOK) | NOK 1 200 000 |
| Transje | 1/1 |
| Lånets formål | Likviditetslån for vekst |
| Tilbakebetalingsplan | Gjennom vekst og verdiøkning i porteføljen |
| Årlig rente | 13% |
| Månedlig rente | 1,08% |
| Frekvens på amortisering | Full tilbakebetaling ved forfall |
| Frekvens på rentebetalinger | Månedlig |
| Fleksibel løpetid | Min 3 mnd - Maks 24 mnd |
Nøkkelinformasjonsdokument
Transjeplan er en indikasjon og kan variere etter prosjektets fremgang.
| Transje | Lånenummer | Lånebeløp (NOK) | Årlig rente | Sikkerhet | Status |
| 1 | 4580 | 1 200 000 | 13% | Pant i fast eiendom Personlig kausjon | Pågående |
| 1 200 000 | |||||
Det kan forekomme avvik mellom faktisk antall transjer og størrelsen på transjene sammenlignet med det som er oppgitt her. Total lånesum fra Kameo med pant i eiendom, morselskapsgaranti og personlig kausjon vil ikke overstige NOK 19 000 000.
Lånet er sikret med andre prioritets pant i tre utleieeiendommer, eid av låntakende selskap eller gjennom dets heleide datterselskaper. Eiendommene har en samlet verdivurdering på NOK 10 750 000, med utestående gjeld til DNB på NOK 6 794 100. Med Kameo-lånet på NOK 1 200 000, vil samlet belåningsgrad (LTV) være 74,5 % i forhold til eiendommenes totale verdi. Som tilleggsikkerhet stiller prosjekteier personlig kausjon for hele lånebeløpet.
| Pantsetter | 1) Hauggata 7 AS 2) Office Spaces AS 3) A: Property AS |
|---|---|
| Långiveragent* | Intrum Capital AS |
| Sikkerhetsobjekt i ** | 1) 1/36/1 i Kristiansund kommune 2) 201/316/1 i Ålesund kommune 3) 200/378/2 i Ålesund kommune |
| Prioritet | 2. prioritet med pantebeløp NOK 1 620 000 |
| Kausjonist(er) | Andreas Hjellegjerde med personlig kausjon tilsvarende hele lånebeløpet |
*Långiveragent innehar Sikkerhetsobjektet som ombud for samtlige Långivere.
**Kameo kan tillate at pant slettes før hele Lånet er tilbakebetalt, dersom det samtidig tilbakebetales et forholdsmessig beløp, jf. Kameos generelle vilkår.
Selskapets struktur og eiendommer
A: Property AS ble etablert i 2018 og er 100 % eid av holdingselskapet Pearson Specter AS, som igjen er 100 % eid av Andreas Hjellegjerde. Selskapet eier per i dag en eiendom. Dette er en nyoppusset leilighet sentralt i Ålesund som skal leies ut via AirBnB fra juni 2024. Forventede årlige leieinntekter er 260 000 NOK, basert på tilsvarende objekter i området. Leiligheten er verdivurdert til 1,4 millioner NOK. I tillegg har A: Property AS årlige inntekter på omtrent 300.000 NOK fra prosjektledelse og arbeid utført i egen regi. A: Property AS har seks datterselskaper:
Hauggata 7 AS (100%)
Type: Utleieeiendom
Lokasjon: Kristiansund
Verdivurdering: 4 millioner NOK
Forventede leieinntekter: 372 000 NOK per år
Status: Klar for utleie fra juni 2024
Finansiering: Tidligere Kameo-prosjekt, nå refinansiert av DNB
Office Spaces AS (100%)
Type: Utleieeiendom
Lokasjon: Ålesund
Verdivurdering: 5,35 millioner NOK
Leieinntekter: 472 000 NOK per år
Leiekontrakt: Utgår 01.06.2027 med opsjon på 5 års forlengelse
A: Property Utvikling AS (100%)
Prosjekt 1: Forhåndsolgt hytte på Fjellsætra, overlevering i løpet av 2024
Prosjekt 2: Lagerprosjekt, 4/7 enheter solgt; byggelån krever ytterligere enhet solgt
Fagerlivegen 69 AS (50%)
Type: Enebolig
Lokasjon: Stranda
Status: Ferdigstilt, solgt og overlevert i februar 2024
Finansiering: Tidligere Kameo-prosjekt
Tindre Eiendom AS (50%)
Type: Hytteprosjekt med Mivo Gruppen AS
Lokasjon: Strandafjellet
Salg: Byggetrinn 1 utsolgt, byggetrinn 2 er 2 av 6 enheter solgt, de siste 4 leies ut av Mivo Gruppens utleieselskap
Plan: Utleie frem til salg
Brightwork Properties AS (20%)
Type: Utleieeiendom (co-working)
Lokasjon: Ålesund
Verdivurdering: 5 millioner NOK
Leieinntekter: 494 000 NOK per år
Leiekontrakter: 1 års løpetid med 3 måneders oppsigelse
Status: Venteliste på leietakere
Andre Investeringer
Pearson Specter AS har 50 % eierandel i tech-startupen Ringereven AS, der Andreas ble medeier i 2018. Det er usikkerhet rundt produktlanseringen, og selskapet kan risikere konkurs. All gjeld er usikret, og det er ingen garantier fra selskapet, eierselskaper eller Andreas personlig. Videre investeringer vil ikke bli gjort før et eventuelt salg.
Nøkkelpersoner
Andreas Hjellegjerde har en bachelor i markedsføring og ledelse fra Handelshøyskolen BI og har jobbet med eiendom på fulltid siden 2016. Han har erfaring med utleie og oppussing av leiligheter og fritidsboliger. Andreas er også praktisk anlagt og har utført flere prosjekter i egen regi eller tett sammen med innleide snekkere.
For mer informasjon, besøk selskapets hjemmeside.
Finansiell informasjon og vedlegg
Finansiell Status for A: Property AS og Pearson Specter AS
A: Property AS
Årsresultat:
2023: NOK 291 883
2022: NOK 292 546
Balanse
2023: 1,84 millioner NOK med egenkapital NOK 531 727 og gjeld NOK 1 306 608
2022: 2,79 millioner NOK med egenkapital NOK 239 844 og gjeld NOK 2 546 811
I 2023 hadde flere relaterte selskaper i gruppen negativt resultat og egenkapital. Holdning selskapet Pearson Specter AS har estimert negativt årsresultat på NOK – 266 080 og negativ egenkapital på NOK -578 195 (negativt andre år på rad). 2023 var første regnskapsår for tre av selskapene i gruppen (Hauggata 7 AS, A:Property Utvikling AS og Brightwork Properties AS).
Ferdigstilte Prosjekter (2024):
Fagerlivegen 69: Enebolig solgt og overlevert. Prosjektet tok lengre tid enn forventet før det ble solgt, noe som reduserte marginen, men prosjektet endte likevel med positivt resultat.
Hauggata 7 AS: Kontorlokale klart for utleie, refinansiert av DNB basert på oppdatert verdivurdering.
Forventninger for 2024:
Låntaker forventer økt omsetning og forbedret resultat i 2024 gjennom større egen deltakelse i prosjekter og inntekter fra nybyggprosjekter (hytter og lager). Dersom prosjektene gjennomføres som forventet vil de bidra til å skape overskudd både gjennom salgsinntekter og fakturert prosjektledelse.
2022 - Årsregnskap - A property
Lånet fra Kameo skal ikke brukes til et spesifikt prosjekt, men som egenkapital for å kjøpe sentrale eiendommer i Ålesund med potensial for verdistigning. Disse eiendommene skal ikke selges, men leies ut på korttidsmarkedet gjennom plattformer som AirBnB. Etter ferdigstillelse og oppdatert verdivurdering vil eiendommene bli refinansiert av bank. Andreas har drevet med Airbnb utleie siden 2014, er Superhost og har over 1 100 gjennomførte utleier/anmeldelser.
Låntaker planlegger å gjennomføre 2-3 slike prosjekter årlig. Andreas står for en stor del av oppussingen selv, men bruker erfarne lokale aktører for arbeid som krever spesialkompetanse:
Elektroarbeid: Storm Elektro AS
Rørleggerarbeid: Fagrør Elektro AS
Oppussingen tar vanligvis mellom 2 og 3 måneder.
Prosjektene gjennomføres lokalt i Ålesund, der prosjekteieren fokuserer på å anskaffe sentrale eiendommer som kan forbedres og som vil være attraktive for utleie. Ålesund har generelt et stabilt leiemarket. Byen er også et populært turistmål, spesielt om sommeren. Dette kan føre til økt etterspørsel etter midlertidige boliger, for eksempel gjennom Airbnb og lignende plattformer.
Potensiell risiko ved å låne ut til prosjektet
Å investere gjennom Kameo innebærer alltid en risiko, og kan føre til at du taper pengene dine. Du må være klar over risikoen og selv gjøre en vurdering av lånet og prosjektet før du investerer. Det finnes ingen garanti for at du får det investerte beløpet tilbake og Kameo garanterer ikke for verken rettidig rente- og tilbakebetaling, eller at slik betaling i det hele tatt skjer.
Alle eiendomsprosjekt innebærer en viss risiko. Markedspriser kan bevege seg i begge retninger under lånets løpetid, og en negativ prisutvikling kan påvirke salgsrisikoen i prosjektet. Både utvikleren og andre aktører i prosjektet kan under lånets løpetid gå konkurs; og dette kan føre til at eiendommer som er stilt som sikkerhet vil måtte tvangsrealiseres i uferdig stand, noe som ofte vil påvirke salgsprisen betydelig.
Du finner mer informasjon om risiko ved investeringen i nøkkelinformasjonsdokumentet som er tilgjengelig for nedlastning under låneinformasjon, øverst på siden her.
Denne siden har blitt oppdatert med en ny struktur. Klikk på knappen for å se innholdet i det tidligere formatet.